篇一：证券投资实验报告 实验报告
实习题目：证券投资模拟实验
专业班级： 学 号： 姓 名： 指导老师： 实习日期： 1投资策划 1.1模拟资金
鉴于是模拟证券投资，因此我们在同花顺官网上注册了一个账号，参加由同花顺举办的模拟证券投资。同花顺为我们每位模拟投资者准备了200000的投资资金。 1.2投资计划
既然是投资，那么我们需要考虑到盈利性和风险性这两个因素。人们常说，投资有风险，入市需谨慎。如果只为了保值，那么就不需要入市了。既然是投资那么肯定有风险，既然有风险那么就有收益和亏损。高风险才有高收益！当然，我们也不能一顿乱搞，不能完全去碰运气。需要有投资计划： 1.不能把鸡蛋放在一个篮子里，因此我选择买进多种股票，这样有利于分担风险。
2.炒股是把钱交给别人，由别人来经营做生意；那么只有别人生意做的好，我才能有收益，因此需要对目标股票的公司进行分析。
3.炒股只有上涨的时候才能赚钱；因此需要在庞大的股票
种类中选出个人觉得未来股价会涨的股票。
4.炒股不能贪得无厌，需要见好就收；因此如果股价上涨到个人觉得是时候抛的时候，该舍则舍。
5.炒股还要具备良好心理素质，对自己看好的股票，不能因一时的下跌而沮丧以低价抛出。那样的话根本没有翻身的机会。记住一句话：物极必反！ 1.3交易计划
1.在同花顺股票交易平台里面选出上海A股涨幅排名类别，参考同花顺里面的买入信号，然后再看看交易量、涨幅等指标；
2.根据看好的几种股票，再细看它的K线图，因为实验期限不长，因此看K线图的周期需要看比较详细的，比如日线、60分钟线、30分钟线，然后再选出几个比较看好的股票；
3.根据第二步选出的股票，对发行那几支股票的公司进行投资分析，判断是否值得买入； 4.对看中的股票执行买入操作；
5.当未来股票价格上涨时，不能一直持在手中，对上涨的股票需要分析，适当的时候再卖出。
6.若看中的股票价格接下来几天下跌，则不能灰心，要相信自己；当然同时要对下跌股票进行分析，如果判断股票在实验期间不能回升，而是一直下跌，那么就只能卖出了。
1.4风险控制措施 1.分散投资，降低风险；
2.控制买入股票数量，不能一次全压上面；
3.经常关注市场，赢取更多投资机会，做到改买时则买，改卖时则卖； 2投资分析
由于我买入了多种股票，在此只对买入的一种股票的分析进行说明，对其他股票的分析，方法类似。我这里分析的是我买入的贵州茅台股票。 2.1基本面分析 2.1.1宏观经济分析
（1）我国经济发展形势分析
有两大因素将影响2012年我国宏观经济增长，一是外部经济环境的恶化，二是国内金融市场环境的内生性紧缩。尽管宏观经济政策会适当放松，但无法抵消这两大压力的影响，宏观经济将会继续调整，预计2012年GDP增长将降至8.5%左右，令人欣慰的是通胀形势将会明显好转，CPI增长将再次回落到合理区间（3%左右）。宏观经济进入调整型增长期，是一种内在发展要求，关键是要在调整型增长期中解决长期结构性矛盾。2012年宏观经济政策的重点在于缓解短期结构矛盾和为长期结构矛盾的解决创造宽松的宏观环境，在加强经济结构、战略性调整和加快改革上下功夫，全面启
动新一轮经济结构大调整新一轮改革。
2012年经济将步入回缓新阶段，GDP增速将呈现前低后高的发展模式，稳中求进。2012年前两个月，全国固定资产投资同比增长21.5%，比去年全年回落2.3个百分点；社会消费品零售总额增长14.7%，比去年12月份回落3.4个百分点；外贸出口增长6.9%，比去年12月份回落6.5个百分点。去年一度稳中趋紧的货币政策在今年回归稳健。一季度全国新增信贷预计将超过去年同期。央行货币政策委员会一季度例会强调引导货币信贷平稳适度增长。这些都释放出金融支持经济平稳较快增长的政策信号。
2012年货币政策将走向宽松，未来六个月，至少还有三次存准率的下调。降息的时间点可能在今年年中，如果CPI降到3%之下可能有一次降息的机会。政策的调整将以连续降低存
款准备金率为主，此外财政政策也更加积极。汇率上，人民币汇率将缓慢升值，升值幅度在3%左右。 （2） 证券市场的现状分析
截至2013年，上海证券交易所已拥有994家上市公司，深圳证券交易已所拥有1575家上市公司，股票交易市场拥有的证券种类有：股票、基金、债券、权证。而且建立了比较完善的监管体制，以及有效的市场运营环境。 我国证券市场存在的主要问题：
（一）市场规模有待进一步提高。
（二）存在严重的信息不对称，使得监管成本上升。 （三）缺少卖空机制，使得股票市场泡沫增大。 （四）涨跌停限制制度更容易造成股票市场的波动 （五）流动性不足。流动性是指市场中存在大量的流通性强的金融工具，同时又有大量参加流通的主体。 （六）市场中介机构不完善。
（七）资本市场交易工具品种单一、结构残缺 （八）证券市场制度不健全。 （3）我国白酒产业分析
据相关资料显示，目前我国白酒行业有3.8万家左右，每年我国白酒销售收入大幅度上升，近年来我国白酒行业的利润逐步增长。然而白酒行业存在众多问题。 1.在白酒生产方面白酒行业面临问题： 1）酒行业产品的生产能力大于市场需求； 2）整体装备水平较低； 3）三废治理人需加强；
4）品种换代快，产品周期短，包装物浪费。 2.在企业发展方面面临的问题
1）小酒厂盲目发展，数量众多，企业结构严重不合理的情况仍然存在
2）白酒企业集团化，规模化发展仍需引导。
3）盲目收购，兼并，资产重组无序。 3.在销售方面面临的问题
1）流通秩序混乱，假冒伪劣猖獗。没有名目的降价，促销，大酬宾；
2）商家为争夺市场份额，扩大市场销量，相互串货，攀比压价；
3）商家预付货款，专销品种短浅难以成市形成品种库存转移。开发专销品种，实行独家买断，是白酒企业目前采用较多的一种销售方式； 2.1.2微观分析
（1）贵州茅台酒股份有限公司简介
贵州茅台酒股份有限公司是由中国贵州茅台酒厂有限责任公司、贵州茅台酒厂技术开发公司、贵州省轻纺集体工业联社、深圳清华大学研究院、中国食品发酵工业研究所、北京糖业烟酒公司、江苏省糖烟酒总公司、上海捷强烟草糖酒（集团）有限公司等八家公司共同发起，并经过贵州省人民政府黔府函字（1999）291号文件批准设立的股份有限公司，注册资本为一亿八千五百万元。公司主营贵州茅台酒系列产品的生产和销售，同时进行饮料、食品、包装材料的生产和销售，防伪技术开发，信息产业相关产品的研制开发。目前，贵州茅台酒股份有限公司茅台酒年生产量已突破一万吨；43°、38°、33°茅台酒拓展了茅台酒家族低度酒的发展空间；
茅台王子酒、茅台迎宾酒满足了中低档消费者的需求；15年、30年、50年、80年陈年茅台酒填补了我国极品酒、年份酒、陈年老窖的空白；在国内独创年代梯级式的产品开发模式。形成了低度、高中低档、极品三大系列70多个规格品种，全方位跻身市场，从而占据了白酒市场制高点，称雄于中国极品酒市场。
贵州茅台酒厂集团公司是全国唯一集国家一级企业，国家特大型企业、国家优秀企业（金马奖）、全国质量效益型先进企业于一身的白酒生产企业。公司主导产品贵州茅台酒是中国民族工商业率先走向世界的代表，1915 年荣获美国巴拿马万国博览会金奖，与法国科涅克白兰地、英国苏格兰威士忌并称世界三大（蒸馏）名酒，是我国大曲酱香型白酒的鼻祖和典型代表，近一个世纪以来，已先后14次荣获各种国际金奖，并蝉联历次国内名酒评比之冠，被公认为中国国酒。
（2）公司行业地位分析
企业主要面对的是内部组织，政府、经销商、媒体等，而品牌则是主要面对消费者，也就是，企业建立品牌的目的在于取得消费者认同，最终促使消费者购买。从茅台和五粮液两家企业来看，其主导产品都与企业同名，但消费者讲到茅台或五粮液的时候，通常只关注到产品，而非企业，也就是消费者认可的品牌仍然是产品品牌，而非企业组织。茅台
集团决策层始终认为：任何一个品牌，其价值几何，最终的评判权，不在企业家，也不在经济学家，而在消费者。“品牌价值”这个概念，其内核之义应是，以恪守质量诚信、政治诚信、价格诚
篇二：投资的收益与风险数学建模实验报告 投资的收益与风险的数学建模 一：实验题目 题目描述：市场上
有n种资产Si可以选择作为投资项目，
现用数额为M的相当大的资金作为一个时期的投资。这n种资产在这一时期内购买Si的平均收益率为ri，风险损失率为qi，投资越分散，总的风险越小，总体风险可用投资的Si中最大的一个风险来度量。
购买Si时要付交易费（费率pi），当购买额不超过给定值ui时，交易费按购
买ui计算。另外，假定同期银行存款利率是r0（r0?5%），既无交易费有无风险。
已知n?4时，相关数据如下：
试给该公司设计一个投资组合方案，即用给定的资金M，有选择地购买若干种资产或存银行生利息，使净收益尽可能大，且总体风险尽可能小。
二：实验目的 三：实验原理 四：实验过程 五：实验过
程
1：基本假设和符号规定
基本假设：A：．投资数额M相当大，为了便于计算，假设M=1;
B：投资越分散，总的风险越小;
C:总体风险用投资项目si中最大的一个风险来度量; D:n种资产si之间是相互独立的;
E:在投资的这一时期内，ri、pi、qi、r0为定值，不受意 外因素影响;
F:净收益和总体风险只受ri、pi、qi影响,不受其他 因素干扰。 符号规定
Si：第i种投资项目。（s0代表不投资）。
ri，pi，qi—分别为si的平均收益率，风险损失率，交易费率。 ui—si的交易定额 r0—同期银行利率 xi—投资项目si的资金 a—投资风险度 Q—总体收益 2：模型的建立和分析
a．总体风险用所投资的Si中最大的一个风险来衡量，即max{qixi|i=1，2，……，n}
b:购买Si所付交易费是一个分段函数， 交易费= pixi xi＞ui piui xi≤ui
而题目所给定的定值ui相对总投资M很小，piui更小，可以忽略不计。这样购买Si的净收益为xi。
3．要使净收益尽可能大，总体风险尽可能小，这是一个多目标规划模型目标函数: MAXΣni=0xiMINmax{qi x i ??} 约束条件 : Σ n i = 0
x i = M x i ≥ 0 ; i = 0 ， 1 ， ……， ??n 篇三：金融模拟投资实验报告 金融模拟实验室 实 验 手 册
学 院： 金融管理学院 专 业： 金融学（中加合作） 学 号： 0713023 学生姓名： ***
注：从2009级学生开始，中加合作同学填写实验手册必须用英文
《金融投资模拟实验》 课程教学方案
（2010 ——2011 学年第一学期） 课程代码：612.015.201
课程名称（中文）：金融投资模拟实验
课程名称（英文）：Investment Simulation Game 课程性质 □选修 □辅修 预修课程：西方经济学、证券投资分析、财务管理
修读对象：全院2007级各专业
任课教师：傅连康实验指导教师：邓鸣茂 办公地点：学院楼D427 信息楼405 答疑时间：实验室开放时间 联系电话：67703551 E-mail地址：fliankang@163.com 教 材：金融市场投资 傅连康 编著 上海财经大学出版社，2008年 主要内容：
金融模拟实验是金融学院各专业学生的专业必修课，培养学生在金融投资与投资组合管理的基本理论、基本知识与基本技能的基础上进行实际操作能力，课程利用金融模拟实验室为操作平台，教学内容包括投资组合构建报告；宏观经济、投资市场、行业分析、公司分析和股票选择、投资定价方法等分析报告；金融证券模拟操作过程；实验控制和分析报告。 教学目标：
《金融模拟实验》以经济学、财务管理、证券投资分析、财务报表分析、数学等课程为基础，要求学生能够掌握证券投资分析的基本概念，了解投资市场基本结构和运行方式，理解投资工具设计的基本原理；理解证券投资分析理论的产生与发展的过程，掌握投资收益与投资风险的相互关系，了解从传统的证券投资分析理论到资本资产定价模型、套利定价理论、期权定价理论发展的历史过程及各种理论的内涵；学习证券投资分析的主要方法，能够运用宏观经济分析、证
券市场分析、行业分析、企业分析等基本分析方法对证券市场进行投资分析，了解技术分析的基本原理；在掌握理论的基础上进行实际操作，操作过程以证券市场实时行情为背景，通过分析报告，操作过程控制、讲座等形式完成课程，使学生能在校内实验中心完成有关证券投资方法的训练。 教学模式：
课程利用金融模拟实验室为操作平台，内容包括投资组合构建报告；主要有学生以模拟投资的方法进行实际操作，通过讲座形式对操作过程进行辅导，通
过宏观经济、投资市场、行业分析、公司分析和股票选择、投资定价方法等分析报告的形式培养学生分析能力。 备注：教学内容根据情况会有所调整。 模拟投资操作内容：
1. 每组模拟资本为人民币100万元；
2. 模拟操作启动一周内，每组至少动用20万元购买股票；一个月后，每组持有现金不得多于50万元；
3. 操作过程中，每组至少保证持仓5个以上股票，最多不超过20个；
4. 每两周必须对持仓股票进行至少1次调整，每次调整至少涉及1个股票； 5. 完成投资组合控制报告。 学生须知：
1. 修完相关基础课程。
2. 参加讲座，不迟到、早退、中途离开课堂，讲座时间不在教室内进餐。 3. 参与模拟投资过程，按时完成投资组合控制报告。 4. 参加小组讨论，按时完成小组分析报告。 投资计划与组合管理原则报告
参考资料：教材《金融市场投资》第一章、第二章、第三章、第四章、第五章、第六章； 递交日期：2010年10月10日截止 字数：2000-3000； 完成形式：小组报告。
个人记录参与过程，填写《投资计划与组合管理原则报告完成纪录》。
投资计划与组合管理原则报告完成纪录
因篇幅问题不能全部显示，请点此查看更多更全内容