Ｉ本期聚焦ｆ跨界发展业财融合 山钢集团企业财务跨界转型探索 口万宪刚 山钢金融控股（深圳）有限公司 “跨界是一种思维方式，跨界是一种生 存模式，跨界最终会成为一种竞争优势”。 国内大集团公司的跨界模式无处不在，企业 财务管理领域的跨界尤为突出，效果也尤为 明显。钢铁企业集团财务管理跨界具有天然 的资源优势、规模优势、协同优势和价值创 造优势。 财务管理跨界的渠道和方式很多，包括 财务管理体制的跨界，譬如：计划财务部的 推出、经营财务部的探索、资金中心的设立； 还有管理会计的应用、信息中心的作用、决 策支持系统的构建等，也是财务跨界的尝试， 是财务职能的拓展，是财务转型的方式。本 文从以下几个方面介绍一下山钢金控公司通 过企业金融业务的开展在财务跨界转型方面 的探索及体会，供大家参考。 一、企业金融是财务工作的拓展和延伸 债务重组应当是早期的企业金融活动， 后来企业逐步引入银行合作开展保理业务， 再后来企业通过设立财务公司、保理公司、 小贷公司、融资租赁公司等类金融机构在财 务管理的基础上为集团产业提供金融支持。 由此可见，企业金融是企业财务管理业务的 拓展和延伸，是企业财务跨界的典型做法。 目前，山钢金控公司主要从事基于产业 １２ 每全财 ·月刊 资本的金融及类金融业务，由普惠金融、资 产管理、融资租赁、海外平台四个业务板块 构成，涵盖对外股权（或债权）投资及管理， 投资咨询，托管经营，资本运营，商业保理， 互联网金融服务，私募基金管理及运作。跨 境贸易及贸易融资，企业管理及咨询服务等 领域。其中普惠金融板块由小贷公司、互联 网金融公司和保理公司组成；资产管理板块 由资产管理公司、基金管理公司和投资公司 组成；融资租赁板块由两个融资租赁公司组 成；海外平台板块由香港公司、新加坡公司 和经贸公司组成。 二、产融结合是企业金融的核心业务 企业金融的核心业务不能脱离产业开 展纯社会金融业务，应立足产业资本，坚持 走产融结合之路。山钢金控公司充分依托集 团公司的产业资源，紧紧围绕集团产业链开 展长期投资，同时围绕集团供应链开展短期 投资。资产端穿透后的最底层是山钢集团的 关联资产，这是立足产业资本、突出产融结 合的根本。 目前，山钢金控公司正全力做好产融结 合，短期目标是确保完成年度考核指标，长 期目标是实现具有产融结合优势的“大金控、 大资管、全牌照”战略落地，促进普惠金融、 融资租赁、资产管理、海外平台“四大业务 板块”发挥各自优势协同发展，全力做大做 实互联网金融、私募基金“两个轮子”，加 快做强做优供应链金融管理系统、以不良资 产处置为核心的大资管平台“两个翅膀”， 将山钢金控公司建设成为山钢集团多元发展 的投资平台、融资平台、产融协同平台，打 造山钢集团“Ｉ＋Ｎ”战略格局下的金融旗舰和 重要的利润来源，为山钢集团资产的保值增 值、整体价值的提升提供重要的支撑和保障。 三、风险控制是开展业务的保障 构建符合具有自身特色的全面风险管 理体系，努力做到“一是不出风险，二是出 了风险要能打赢官司，三是打赢官司要能执 行”。根据山钢金控公司普遍具有风险复杂 程度高、传递性强、叠加效应显著等特点， 山钢金控主要提出以下几点： 一是加快完善以董事会下设专门风险 管理委员会为主导的风险治理架构，建立以 风险防控为导向的内控体系，提高风险管理 专业化、制度化水平。 二是提高公司的风险管控能力。要在公 司层面建立风险偏好体系，确立风险管理的 基本导向及要求。通过人事权、决策权、制 度安排等“穿透式”管理，强化公司重大事 项、重要业务和流程的知情、判断与控制， 建立重大风险的预警、报告机制及应急处理 预案。 三是切实提高风险识别与防范化解能 力。深入分析山钢金控公司及主要金融子公 司经济新常态下面临的各类风险和问题，持 跨界发展业财融合ｆ本期聚焦Ｉ 续定期评估母子公司的风险政策、管理状况 及风险承受能力，确保风险管理能力跟上战 略实施和业务创新的步伐；持续完善信息化 工具的建设与使用，以大数据思维与手段强 化日常风险管理。 四是培育积极健康的风险管理文化。以 制度建设为基础，强化责任追究，形成“全 面履盖、全员参与、全程管理”的风险管理 工作格局与工作氛围，提高全员风险管理意 识与自觉性。 四、薪酬体制激励团队健康发展 山钢金控从组建初期，就试图探索市场 化运作，包括业务拓展市场化，关联交易市 场化，员工管理市场化，人才引进市场化， 高管和中层骨干薪酬市场化。山钢金控公司 在山钢集团管控下，构建了五个层面的契约 化管理体系，实现了指标压力的全员共担。 第一个层面，董事会对经理层实施“市场化 选聘，契约化管理”，这是体系的核心机制。 第二个层面，非契约化管理领导人员（党委 书记、董事长、纪委书记）执行集团公司下 达的履约保证金机制。第三个层面，对权属 单位和部门负责人同步实行契约化管理机制。 第四个层面，权属单位一把手自主组阁的副 职人员参照正职的一定比例缴纳履职保证金。 第五个层面，试行全员“底薪＋提成”的年 度经营目标责任制和项目制团队建设机制。 山钢金控公司的市场改革和契约化管 理，推动了职工思想观念从“发工资”到“挣 工资”的转变，调动了全体员工的工作积极 性、主动性和创造性；改革赋予了权属子公 ２０１８年第９期１３ Ｉ本期聚焦ｌ跨界发展业财融合 司分配自主权，极大地激发了子公司的经营 活力。２０１８年上半年，公司员工之间最高 与最低的收入差距达到ｌ０倍以上，子公司 之问人均收入差距达到２倍以上，市场化、 契约化取代了“官本位”和“大锅饭”。 五、金融科技的创新应用 山钢金控公司打造的“今来银网”平 台，创新“互联网＋金融”的商业模式，成 为钢铁行业首家上线运营的网络借贷服务平 台。今来银网自２０１６年４月上线以来，已 为７００余家供应链企业解决了融资难、融资 贵的问题，累计融资金额近１Ｏ亿元。今来 银网积极运用新媒体、新工具拓展运营渠道， 开展社交化运营，注重品牌建设与推广。采 用数据可视化分析、用户画像、关系网络分 析等大数据分析方法，借助日志分析、机器 学习、个性化推荐算法等手段，实现了用户 的分级管理和精准营销。通过平台的成熟运 营，在大数据分析、支付金融互联等方面积 累了丰富的经验，为科技金融在金控公司全 业态的支持与发力打下了坚实的基础。 山钢金控公司正在打造的供应链金融 服务平台，把握供应链创新发展机遇，扎根 山钢集团产业链核心资源，探索产融结合的 新动能、新模式，通过“全栈技术融合，创 新金融服务”的金融创新服务平台，向产业 链上下游客户提供精准融资服务。 六、企业金融做强做优的关键要素 企业金融的主要任务是为集团产业协 同发展提供金融支持。在集团财务跨界和转 １４冶争财争·月刊 型中，做强做优的关键要素主要有以下三个 方面： 一是资本金规模。资本金规模直接影响 了企业的业务规模和融资规模，进而影响了 为集团公司提供金融支持的能力。今年，山 钢金控公司注册资本金由２Ｏ亿元增资到４Ｏ 亿元，全部实缴到位，总资产规模已达到百 亿元，年营业收入近百亿元。 二是专业人才。面向社会引进高端人 才，山钢金控公司２０１８年上半年成功引进 分管资产管理的副总经理１名、人力资源总 监１名、风控法务部部长１名、融资租赁公 司总经理１名和资管公司总经理１名，权属 子公司副总经理４名，为山钢金控公司做强 做优储备了大量优秀专业人才。 三是类金融牌照。作为产融结合的天然 工具，对于企业金融。类金融牌照能够更好 地贴合业务实际需求，为集团产业发展提供 金融服务。山钢金控公司的“全牌照”战略， 主要是指获取能够满足为集团产业发展提供 金融业务实际需求的全部类金融牌照。目前， 山钢金控公司已经拥有互联网金融、小额贷 款、保理、融资租赁、资产管理、私募基金 等类金融牌照，以及相配套的海外融资平台 和贸易融资平台。 山钢金控公司借助山钢集团财务跨界转 型，构建企业金融的良机，在立足集团产业 资本，做好产融结合；通过“市场化选聘、 契约化管理”，引进高端人才；运用金融科 技构建核心竞争力；完善全面风险管理体系， 有效防控风险积极获取类金融牌照，打造“全 牌照”金融控股集团等方面做了一些尝试。 （本文编辑李凌）